펀딩 팜 - 무기한 DEX 펀딩비 차익거래 스캐너
실시간 펀딩비 차익거래 스캐너. Hyperliquid, Binance, Bybit, OKX 등 29개 거래소 비교. 무료, 5분마다 업데이트.
펀딩 차익거래란?
펀딩 차익거래는 한 거래소에서 롱, 다른 거래소에서 숏을 같은 자산에 거는 것입니다. 포지션은 시장 중립이라 가격이 오르든 내리든 상관없이 100% 헤지됩니다. 수익은 두 거래소의 펀딩비가 다르다는 점에서 나옵니다. 한쪽은 포지션 유지 대가로 돈을 주고, 다른 쪽은 지불이 적거나 오히려 받습니다. 차액이 정산 때마다 주머니로 떨어집니다. 간단한 예. $1000이 있다고 하면, 절반은 거래소 A에서 ETH 롱(펀딩비 -8% APR, 받음), 절반은 거래소 B에서 ETH 숏(펀딩비 +24% APR, 역시 받음). 스프레드는 32% APR이고, 한쪽 다리 크기인 $500 기준으로 지급됩니다: 연 약 $160, 일주일에 약 $3, 한 달에 약 $13. 전체 $1000 기준으로는 연 16%이며, 양쪽 거래소에서 레버리지를 쓰면 숫자가 올라가지만 청산 위험도 함께 커집니다. ETH 가격 변동은 전혀 영향이 없음.
왜 펀딩비가 존재하나요?
무기한 선물(Perps)은 만기가 없는 선물입니다. 1년을 들고 있어도 됩니다. 문제는 현물과 연결되지 않으면 perp 가격이 제멋대로 벌어진다는 것 - 모두가 롱을 원하면 perp이 현물 위로 솟구치고 계약은 의미를 잃습니다. 펀딩비는 perp 가격을 현물 근처에 묶어두는 메커니즘입니다. perp이 현물보다 높으면(롱이 많음) 롱이 숏에게 지불합니다 - 롱을 포지션에서 밀어내거나 숏을 진입하도록 유도합니다. 낮으면 반대. 몇 사이클을 거치면 가격이 공정가치로 되돌아옵니다.
이 사이트는 어떻게 사용하나요?
상단에 여섯 개의 탭, 각각 다른 작업을 위해 있습니다. - 안정적인 전략은 우리 검증을 통과한 페어를 보여줍니다: 스프레드가 하루 이상 유지됐고, 방향이 거의 뒤집히지 않았고, 평균이 플러스였고, 코인 가격이 크게 요동치지 않는 페어. 오래된 순으로 정렬됩니다. 서프라이즈 없는 배경 수익, 자동화된 20-40% APR에 이상적. - 리스키 전략은 아직 그 검증을 통과하지 못한 나머지 전부입니다: 갓 생긴 페어, 들쭉날쭉한 페어, 가격이 크게 요동치는 코인의 페어. 200-500% APR, 때로는 천 단위까지 잡을 수 있지만 한 시간 안에 무너질 수도. 자금 전부 걸지 말고 일부만 위험에, 나머지는 안정 페어로. - 전체 기회는 자산 × 거래소의 큰 테이블입니다. 각 셀이 그 거래소의 실시간 펀딩비. 전체 풍경을 보고 손으로 페어를 만들 때 유용. - TradFi는 석유, 주식, 금, 외환. 일부 거래소는 암호화폐 외에도 perp을 상장 - 동학이 다르기 때문에 별도 탭으로 분리. - 백테스트는 자산과 두 거래소를 넣으면 지난 7/30/90일을 시뮬레이션해 입금액 기준 수익을 계산. 실전 전에 좋은 점검. - 데이터는 시장 전체 통계: 거래량, OI, 거래소별 지표, 그리고 이 가이드들.
어떤 거래소를 파밍해야 하나요?
솔직히 정답은 없습니다. 금액, 경험, 편리함과 수익 중 무엇이 더 중요한지에 따라 다릅니다. DEX(Hyperliquid, Paradex, Lighter, Extended, Backpack, Aster, EdgeX 등)는 유동성이 얇고 불균형이 더 자주 생겨 펀딩비가 대체로 더 크고 맛있습니다. KYC 없음, USDC 직접 지갑 입금. 단점: 트랜잭션과 네트워크를 다룰 줄 알아야 하고, DEX는 업그레이드로 다운되기도 합니다.
어떤 전략을 골라야 하나요?
APR만 보지 마세요. 가장 오해를 부르는 단일 숫자입니다 - 오늘 800% APR, 내일 -50%. 카드의 핵심 지표: - APR은 지금 지불되는 연환산 비율. 안정 페어에서는 평균과 비슷합니다. - Avg APR은 페어가 살아온 전체 기간(최대 14일)의 평균. 현재가 평균보다 한참 위면 스파이크, 무너질 수 있음. 한참 아래면 페어가 식고 있음. - Alive Hours는 두 거래소 사이에 실제 스프레드가 끊김 없이 이어진 시간. 2시간이면 스킵. 24시간 이상이면 살펴볼 것. 7일 이상이면 성숙한 표준. - 반전은 그 시간 중 롱과 숏이 반대였던 시간 수. 2주 동안 몇 번이면 괜찮습니다. 수십 번이면 페어가 계속 당신 반대로 뒤집힌다는 뜻. - 가격은 다리마다 따로 표시됩니다. 두 가격이 가까울수록 진입과 청산이 저렴. - Volume과 OI는 각 거래소에서 이 코인의 유동성. 포지션 크기는 약한 쪽 다리에 맞추세요: 그 OI의 1-2%를 넘으면 당신의 주문이 가격을 움직이기 시작합니다.
리스크와 함정
최대 리스크는 청산입니다. 거래소가 한쪽 다리에 꼬리를 찌르면 그 다리가 청산될 수 있습니다. 다른 다리는 벗겨진 상태로 가격 움직임에 피를 흘립니다 - 헤지가 깨지고 시장에 노출됩니다. 해결: 양쪽 모두 여유 증거금, 초기 크기의 최소 2배. 거래소별 포트폴리오 레버리지 x1.5-x2 최대, 개별 포지션 x5-x10 이하. 격리 마진이 크로스보다 초보에게 친화적.
BTC
29개 거래소에서 데이터 모으는 중 - 페이지 새로고침 후 10-20초 걸려, 그다음 5분 동안 캐시돼. 조금만 기다려, anon.
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